파운더스 펀드(Founders Fund) : 페이스북 투자, 포트폴리오

1. 파운더스 펀드(Founders Fund)

피터 틸

페이팔 창업자 피터 틸이 운영하는 벤처캐피털이다.

파운더스 펀드는 2005년에 만들었고, 페이스북 투자를 통해 만든 돈을 벌었다.

 

1) 벤처캐피털 

 

창업 초기의 유망한 회사들을 발굴하여 자금을 제공하고 이윤을 얻는 것을 목표로 한다.

기관이나 부자들로부터 자금을 모집해 펀드를 만들고, 가치가 높아질 것으로 판단되는 

기술 기업에 투자하는 것이다.

 

 

2) 기술 기업 예시

 

쿠팡, 배달의 민족, 마켓컬리, 페이스북, 인스타그램과 같은 회사들이

벤처캐피탈에 투자를 받고 성장했다.

 

3) 벤처캐피털의 수익

소프트뱅크와 쿠팡

판단이 옳은 것으로 판명되면 벤처캐피털은 수익을 얻는다.

벤처캐피털이 돈을 벌게 되는 것은 자신의 포트폴리오에 있는 기업의 가치가 

높아졌거나 혹은 상장이 되거나 아니면 큰 회사에 인수될 때다.

 

 

소프트뱅크 창업자 손정의 회장은 알리바바에 초기 투자하여 큰 돈을 벌었다.

 

4) 파운더스 펀드와 같은 벤처 펀드의 운용기간

 

보통 10년 정도의 기간 동안 운용된다.

기업이 성장하기 위해서는 시간이 걸리기 때문이다.

 

2. 파운더스 펀드의 포트폴리오

포트폴리오

어느 회사가 성공할지 '미리' 정확히 알 수 있는 사람은 아무도 없다.
따라서 최고의 벤처캐피털조차 '포트폴리오'를 가지고 있다.

하지만 훌륭한 벤처 포트폴리오라면 그 안에 포함된 모든 회사가 각각
어마어마한 규모의 성공을 거둘 수 있는 잠재력을 갖고 있어야 한다.

파운더스 펀드에서는 5개에서 7개 정도의 회사에 초점을 맞췄는데,
이들 회사는 탄탄한 기본요소로 판단했을 때 
각각 모두가 수십억 달러짜리 회사가 될 수 있겠다고 판단된 곳들이었다.

- 피터 틸, 제로 투 원 

 

 

미래는 누구도 알 수 없기 때문에 최고의 벤처캐피털도 하나의 회사에만 투자하지 않는다.

포트폴리오를 가지고 있다는 의미는 몇 개의 회사에 분산투자하고 있음을 의미한다.

페이팔을 창업하고, 파운더스 펀드를 운영하는 피터 틸도 분산투자를 한다.

한 곳에 집중투자하는 것이 얼마나 어려운 일인지 알아야 한다.